中鋼集團(tuán)公司一方面將優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)注入中鋼吉炭，另一方面通過產(chǎn)權(quán)市場處理效益低下的資產(chǎn)。中國證券報記者從北京產(chǎn)權(quán)交易所獲悉，中鋼集團(tuán)擬以7205.77萬元轉(zhuǎn)讓中鋼集團(tuán)江城碳纖維有限公司70%股權(quán)，隸屬中鋼集團(tuán)的中鋼集團(tuán)濱海實(shí)業(yè)有限公司擬以7900萬元轉(zhuǎn)讓中晟礦業(yè)有限公司40%股權(quán)，兩個項(xiàng)目轉(zhuǎn)讓金額合計1.51億元。
業(yè)內(nèi)人士表示，中鋼集團(tuán)近幾年一直虧損，以致市場多次傳出中鋼要被重組的消息。在中鋼集團(tuán)內(nèi)部，2013年已被視為戰(zhàn)略聚焦調(diào)整期的關(guān)鍵一年，今年中鋼的重點(diǎn)工作安排，將圍繞公司扭虧增盈這一核心任務(wù)展開。
處置效益不好資產(chǎn)
中鋼集團(tuán)轉(zhuǎn)讓股權(quán)的兩公司的凈利潤都是虧損的。財務(wù)數(shù)據(jù)顯示，中晟礦業(yè)2012年度無營業(yè)收入，凈利潤為虧損36.07萬元。今年上半年，標(biāo)的公司營業(yè)收入為1673.14萬元，凈利潤為虧損87.51萬元。
以2013年6月30日為評估基準(zhǔn)日，中晟礦業(yè)資產(chǎn)總計為22801.58萬元，評估價值為22823.96萬元；凈資產(chǎn)為19634.32萬元，評估價值為19656.7萬元，轉(zhuǎn)讓標(biāo)的對應(yīng)評估值為7862.68萬元。
中鋼集團(tuán)江城碳纖維有限公司2012年營業(yè)收入為739.9萬元，凈利潤為虧損2518.34萬元。今年前7個月，標(biāo)的公司營業(yè)收入為933.12萬元，凈利潤為虧損2896.07萬元。以2013年6月30日為評估基準(zhǔn)日，標(biāo)的公司資產(chǎn)總計為30669.48萬元，評估值為31105.7萬元；凈資產(chǎn)為9178.05萬元，評估值為10293.95萬元，轉(zhuǎn)讓標(biāo)的對應(yīng)評估值為7205.765萬元。
中晟礦業(yè)有限公司成立于2012年6月28日，注冊資本為人民幣19750萬元，經(jīng)營范圍為鐵礦粉加工銷售；一般貨物倉儲；紅土鎳礦倉儲銷售；木材、鋼材、建筑材料、黑色金屬批發(fā)零售等。中鋼集團(tuán)濱海實(shí)業(yè)有限公司持股40%，天津琦晟儲運(yùn)有限公司持股60%。值得注意的是，第一大股東不放棄行使優(yōu)先購買權(quán)，接盤的可能性很大。
中鋼集團(tuán)江城碳纖維有限公司成立于2008年12月12日，注冊資本為人民幣5000萬元。經(jīng)營范圍為碳纖維生產(chǎn)及制品加工、銷售；碳纖維技術(shù)咨詢。中國中鋼集團(tuán)公司持股70%，中鋼集團(tuán)吉林炭素股份有限公司持股30%。原有股東放棄行使優(yōu)先購買權(quán)。轉(zhuǎn)讓方規(guī)定，意向受讓方應(yīng)為依法設(shè)立并有效存續(xù)的境內(nèi)從事炭素行業(yè)的企業(yè)法人。意向受讓方公司注冊資本金不低于1億元人民幣。
優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)注入上市公司
8月14日，中鋼吉炭公告重大
資產(chǎn)重組方案，大股東中國中鋼集團(tuán)公司擬向其注入中鋼設(shè)備價值35.2億元的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，以置換公司目前處于虧損狀態(tài)的炭素業(yè)務(wù)資產(chǎn)。
資產(chǎn)重組之后，公司主營業(yè)務(wù)將由綜合性炭素制品制造變更為以工程總承包為主的工程技術(shù)服務(wù)業(yè)務(wù)和以機(jī)電設(shè)備及備品備件貿(mào)易為主的設(shè)備集成及備品備件供應(yīng)服務(wù)業(yè)務(wù)，中長期盈利能力突出。
受國際金融危機(jī)的影響，全球鋼材消費(fèi)量增速放緩，炭素行業(yè)調(diào)整力度加大，炭素制品供大于求。國內(nèi)鋼鐵行業(yè)面臨產(chǎn)能嚴(yán)重過剩、庫存積壓量過大等問題，受行業(yè)產(chǎn)能過剩、主要原材料價格上漲等因素影響，國內(nèi)鋼鐵行業(yè)經(jīng)營壓力增大，炭素制品的競爭也日益激烈，炭素產(chǎn)品的銷售價格持續(xù)下降。受此影響，中鋼吉炭的生產(chǎn)經(jīng)營陷入困境，2012年度虧損1.8億元，2013年1-6月虧損1.77億元。
本次擬注入資產(chǎn)中鋼設(shè)備為中國冶金工程行業(yè)龍頭企業(yè)之一，擁有國家甲級機(jī)電設(shè)備成套、國家甲級設(shè)備監(jiān)理等一系列業(yè)務(wù)資質(zhì)。2011年度、2012年度和2013年1-3月，中鋼設(shè)備分別實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入82.34億元、88.88億元和22.13億元，歸屬于母公司所有者的凈利潤2.31億元、3.11億元和9601.59萬元，盈利能力突出。
本次重組完成后，上市公司經(jīng)營業(yè)績將得到顯著提升。2012年度和2013年1-3月的每股收益從-0.64元和-0.29元大幅提高到0.61元和0.19元，加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率從-22.83%和-12.81%提高到31.60%和8.27%。與此同時，重組完成后，公司的流動比率和速動比率將大幅提升，利息保障倍數(shù)提升明顯，公司資產(chǎn)質(zhì)量將得到大幅優(yōu)化。
業(yè)內(nèi)人士表示，今年一季度中鋼的運(yùn)營數(shù)據(jù)仍不是很好，截至2012年底，中鋼已經(jīng)連續(xù)3年虧損，僅2012年虧損就接近20億元。在中鋼內(nèi)部，2013年已被視為戰(zhàn)略聚焦調(diào)整期的關(guān)鍵一年，今年中鋼的重點(diǎn)工作安排，則圍繞公司扭虧增盈這一核心任務(wù)展開。
圖片來源：找項(xiàng)目網(wǎng)
