7月11日，上海第一家以“母基金”命名的私募基金管理公司——上海國方母基金股權投資管理有限公司正式成立。據(jù)了解，國方母基金將開啟全新的基金運營模式，其旗下設計有“平臺母基金”、“全市場母基金”、“份額轉讓母基金”三大類母基金產(chǎn)品。國方母基金將如何運作呢?

 

　　7月11日，上海第一家以“母基金”命名的私募基金管理公司——上海國方母基金股權投資管理有限公司正式成立。國方母基金在未來5年內(nèi)預計管理規(guī)模將超過500億元。業(yè)內(nèi)較為一致的看法是，這不僅標志著上海國資改革最新進展和方向——持續(xù)推進“管資本”模式，更體現(xiàn)出金融資本脫虛向實，引導區(qū)域產(chǎn)業(yè)和經(jīng)濟的構建與發(fā)展。

 

　　國方母基金由上海國際集團牽頭發(fā)起設立，其全資子公司上海國際集團資產(chǎn)管理有限公司(以下簡稱“國際資管”)具體操盤。

 

　　據(jù)了解，國方母基金將開啟全新的基金運營模式，其旗下設計有“平臺母基金”、“全市場母基金”、“份額轉讓母基金”三大類母基金產(chǎn)品。其中，上海國際集團、沙鋼集團、萬向控股、均瑤集團作為基石投資人，其他投資人包括大型企業(yè)、銀行、保險等產(chǎn)業(yè)或金融機構。考慮到母基金的放大效應，上海國際集團的產(chǎn)業(yè)基金群將覆蓋至少上萬家優(yōu)質實體企業(yè)。

 

　　“設立母基金的方式是可以通過風險二次分散和市場化的投資管控，引導更多的社會資本流向市場化的優(yōu)秀基金管理人，同時通過子基金實現(xiàn)資本的二次聚集，脫虛向實，將更廣大的資本供給引入科技型、創(chuàng)新型中小企業(yè)。” 國際資管董事長、國方母基金管理公司董事長鄧偉利博士表示。

 

　　他介紹，國際集團在國方母基金平臺的構建過程中，將始終堅持按照市場化、專業(yè)化的運作思路。

 

　　“我們從股權結構、用人機制、投資原則等多方面予以保障，不斷培育專業(yè)化、市場化的核心競爭力。”

 

　　火熱七月，國方母基金正式起航。

 

 

壓縮機企業(yè)技術資產(chǎn)轉讓

某國有單螺桿壓縮機企業(yè)，現(xiàn)有成熟的低壓單螺桿壓縮機生產(chǎn)技術及配套圖紙、螺桿式空氣壓縮機核心部件——螺桿主機的設計和加工技術等43項相關專利、中國船級社認證和煤礦安全認證等生產(chǎn)許可證及質量認證證明、近百家下游用戶名單等技術資產(chǎn)進行轉讓。企業(yè)此前曾試制艦船用樣機裝載于我國亞丁灣護航軍艦測試，核心技術國內(nèi)領先。有意垂詢者請點擊了解此項目詳細信息

 

　　以母基金為樞紐打造產(chǎn)業(yè)基金生態(tài)圈事實上，上海國際集團設立母基金有自身強大的實力基礎和發(fā)展邏輯，在國方母基金設立之前，上海國際集團最早在2009年就開始涉足產(chǎn)業(yè)基金業(yè)務，目前旗下已擁有“金浦”、“國和”、“賽領”三大產(chǎn)業(yè)基金群，經(jīng)多年耕耘，此三支基金群在市場上卓有聲望。截至2016年底，“金浦”、“國和”、“賽領”三大基金管理平臺的管理基金總規(guī)模突破420億元。

 

　　上海國際集團習慣將其產(chǎn)業(yè)基金業(yè)務的發(fā)展迄今總結為3個階段：1.0階段、2.0階段和3.0階段。

 

　　其1.0階段，是從2009年開始，上海國際集團陸續(xù)發(fā)起設立了金浦產(chǎn)業(yè)投資基金管理有限公司、上海國和現(xiàn)代服務業(yè)股權投資基金管理有限公司、賽領資本管理有限公司。這3家基金管理公司分別發(fā)起并管理上海金融發(fā)展投資基金、上海國和現(xiàn)代服務業(yè)基金和賽領國際投資基金。

 

　　“上海金融發(fā)展投資基金一期規(guī)模為90億元，為當時境內(nèi)最大的人民幣PE基金;國和現(xiàn)代服務業(yè)基金一期規(guī)模為40億元，是當時境內(nèi)最大的現(xiàn)代服務產(chǎn)業(yè)專項基金;賽領國際投資基金規(guī)模為120億元，是當時央行特批的境內(nèi)外投貸基金。”鄧偉利介紹。

 

　　由此起步，2013年，國際集團產(chǎn)業(yè)基金發(fā)展進入了2.0階段，金浦、國和、賽領三大管理公司開始了專業(yè)化改革與探索，從管理專項大型基金的單一產(chǎn)品管理人成長為不斷吸引市場最優(yōu)秀團隊加入的多團隊、多基金、專業(yè)化的三大產(chǎn)業(yè)基金管理品牌，基金產(chǎn)品覆蓋了金融、現(xiàn)代服務、生物醫(yī)藥、醫(yī)療健康、互聯(lián)網(wǎng)、新金融等多個專業(yè)投資領域，逐漸形成了以“金浦”、“國和”、“賽領”三大品牌為主體的產(chǎn)業(yè)基金群。此外，特殊機會、跨境并購等業(yè)務不斷延展，三大基金群初顯雛形。

 

　　怎么理解基金群的概念?“三大基金管理公司旗下成立了若干子管理公司，若干子管理公司發(fā)起設立若干專業(yè)化基金，這些專業(yè)化基金都由若干專業(yè)投資團隊管理，一支團隊一般管理10億元—15億元左右基金，期限多為7年，每個團隊都專注于某個領域。團隊組成成員主要有兩類，一類是專業(yè)人士，比如專注生物醫(yī)藥投資的基金，其中專業(yè)人士就是指原來從事生物制藥的研發(fā)類人才，需要對投資的企業(yè)是否有核心競爭力有專業(yè)判斷的眼光;一類是金融投資類人才，需要熟悉金融工具運用，有豐富投行經(jīng)驗。各團隊基本上都是行業(yè)+投資的架構。”鄧偉利表示。

 

　　不過，若每家基金管理公司都成立基金群是否難免有內(nèi)部競爭的情況?

圖片來源：找項目網(wǎng)

國方母基金起航